De toute façon, plus aucun enfant ne s'émerveille et ne croit que la féérie existe, ce que confirment le lapin de Pâques, St. Nicolas et la Fée de Merveilles.

C'est à cause de Monsieur Profiteroles qui a volé la poudre de l'enchantement qui se trouve dans les cheveux des enfants. Il a également enlevé tous les lutins afin de s'enrichir en les exploitant dans ses usines à jouets. Seul "Treize", le treizième lutin est encore présent et se met à la recherche de la poudre avec l'aide de deux enfants qui eux, ont encore leur poudre.

Mais il faudra aussi vaincre une sirène, un oiseau bizarre et un dragon, les 3 gardes du château de Monsieur Profiteroles...